ハーフ・タックス

ハーフ・タックスとは、企業が従業員のために支払った養老保険の保険料のうち、半分は資産計上、半分は期間の経過に応じて損金算入できる保険のこと。

ハーフ・タックスは、「保険積立金」を活用する方法です。

先ほどの役員借入金のケースは「負債を資本にかえる」やり方なのに対し、これは「資産の含み益を自己資本とみる」方法です。

実際に、Ｘ社は金融機関に保険積立金の種類や解約時価を説明することによって、自己資本比率を高めることができたケースです。

Ｘ社には保険積立金が約6000万円あり、その中身を分析したところ、「ハーフタックス」という契約形態の養老保険が4000万円ありました。

ハーフタックスとは、法人を契約者とし、「役員・従業員を被保険者、満期受取人を法人、死亡保険の受取人を遺族」とする保険です。

従業員の福利厚生を目的としており、保険料の２分の１を資産、残りの２分の１を損金に算入できます。

Ｘ社の場合、これが4000万円あったということは、解約すればその倍の約8000万円を手にすることができるということです。

つまり、時価評価すれば約4000万円の含み益があり、それを自己資本に加算したのです。

【ハーフタックス構造】

契約者 　　＝ 法人
被保険者 　＝ 役員及び従業員の全て
満期受取人 ＝ 法人
死亡受取人 ＝ 役員及び従業員の家族