毎月分配型投信

毎月分配型投信とは、投信購入者に、通常なら年に１、２回の分配金（超過収益の配当金）を、毎月支払う形の投資信託商品。

通常投資信託は、通常年に１〜２回の信託報酬を分配金として、投資家に支払います。

しかし近頃、この分配金が「毎月支払われる」投資信託が多数登場しています。

毎月分配型投信と言われるもので、主に海外の債券や政府機関債、海外企業の社債や外貨建ての債券など、満期までの期間が比較的短期間のものに分散投資しています。

特徴として、毎月分配金が支払われることや、利回りが高い事が挙げられます。


＜毎月分配型投信の商品性＞

毎月分配型投信の代表である「グローバル・ソブリン・オープン（毎月決算型）」の基本的な商品性は以下のとおりです。

・商品分類　　　　　
追加型株式投資信託（分配金受取コース、分配金複利けいぞく投資コース）

・信託期限　　　　　
　　　無期限

・信託設定日　　　　
　　　平成9年12月18日

・決算日　　　　　　
　　　毎月17日（休業日のときは翌営業日）

・申込単位　　　　　
　　　1万口または1万円以上1円単位

・申込価額　　　　　
　　　申込受付日の翌営業日の基準価額

・申込手数料　　　　
　　　1.575％（消費税込み）

・信託報酬　　　　　
　　　1.3125％（消費税込み）

・監査費用　　　　　
　　　0.0042％（消費税込み）

・信託財産留保額　　
　　　0.5％


＜毎月分配型投信のメリット＞

・毎月分配金が受け取れる
通常これらの投信は、毎月決まった日に分配金が支払われます。

・利回りが高い
大体３〜４％の年利がある為に、銀行の預貯金よりも遥かに高い利回りが期待できます。

・低資金で取引できる
通常数万円から取引が可能です。


＜毎月分配型投信のデメリット＞

・価格変動リスク
基準価格は通常の株式と同様に常に変動しています。
その為に、購入価格を下回る可能性も有ります。（逆も然り）

・為替変動リスク
外貨建て債券に投資している為に、円高等により為替差益を被るリスクがあります。

・税制上の不利
毎月分配される分配金にはその都度課税されます。
分配金を生活費等に充てる場合は問題ありませんが、この分配金を再投資する場合は、毎月の課税分が不利となります。


このように、毎月分配金が貰えることや、比較的基準価格が安定している事から、ここ数年非常に人気の商品となっています。

特に最後の税務上の理由からか、年金受給者にも大変人気の商品となっています。